Аннуитет

Аннуите́т. Аннуитет - термин, обозначающий способ погашения задолженности, которая выплачивается с процентами, когда размер выплаты за каждый период составляет одинаковую сумму. То есть долг погашается равными суммами через равные промежутки времени. Этот способ позволяет должнику получить равномерную кредитную нагрузку, в отличие от классического способа погашения, когда равными частями погашается долг, а проценты прибавляются и сумме долга. В последнем случае кредитная нагрузка сначала очень высокая, а потом снижается. 

Состав аннуитетного платежа 

Сумма каждого аннуитетного платежа состоит из суммы погашения части основной задолженности и процентов по кредиту. Но, с течением времени, доля основного платежа растет, а процентов - уменьшается. Таким образом, общая сумма остается неизменной. Такая ситуация удобна для заемщика, но если возникают проблемы с обслуживанием кредита, то заемщик с удивлением узнает, что его задолженность банку уменьшилась весьма незначительно, так как основная сумма платежа по аннуитету уходила на выплату процентов.

На практике часто аннуитетом называют вид кредитования с использованием аннуитетных платежей. В результате может возникать терминологическая путаница.
То есть может подразумеваться:
  • финансовый инструмент
  • банковский продукт (правила кредитования)
  • сумма периодического платежа
  • способ погашения задолженности
  • способ выплаты страхового вознаграждения по пенсионному страхованию
См. также: пример задачи на нахождение размера аннуитетного платежа.

Формула аннуитетного платежа

Размер ежемесячного (или за любой другой период) аннуитета можно определить по формуле:

Формула определения размера аннуитетного платежа (аннуитета), где
A - размер аннуитетного платежа
S - сумма задолженности, подлежащая погашению
K - коэффициент аннуитета, превращающий сумму задолженности в размер регулярного платежа
n - количество лет, в течение которых выплачивается задолженность по кредиту
m - количество раз в год, когда выплачивается регулярный платеж 
k - количество периодов во время выплат процентов, то есть произведение n*m  
i - годовая процентная ставка 

Обратите внимание, что формула 2 может применяться, когда проценты выплачиваются один раз в год. Формулы же 3 и 4 предполагают, что проценты выплачиваются m раз в год в течение n лет, что составляет m * n периодов.    

Будущие доходы от аннуитетного платежа

Аннуитетные платежи также может использоваться для накопления некоторой суммы на депозитном счете к определенному моменту. В этом случае можно определить размер необходимых платежей.
Будущая стоимость аннуитета, где
FV - будущая стоимость аннуитетных платежей
X - величина аннуитетного платежа
r - процентная ставка
n - количество периодов

При применении формулы необходимо учесть, что она предполагает начисление сложных процентов.

Смотрите евро ремонт на нашем сайте.

Спросить на форуме
Нужна информация!




Нажмите, чтобы рекомендовать эту страницу другим:
Рейтинг@Mail.ru Яндекс.Метрика